佳兆业债券持有人拒绝旨在避免违约的公司要约

据英国《金融时报》看到的致该公司董事长的一封信，中国房地产开发商佳兆业的海外债券持有人拒绝了这家陷入困境的集团提出的延长债务期限并避免下周出现混乱违约的提议。

此举可能会加剧佳兆业的危机，佳兆业是中国负债最重的开发商之一，该公司已开始抛售资产以偿还负债，其中包括将在未来 12 个月到期的约 30 亿美元美元债券。 .

一个声称在佳兆业最紧迫的债务(将于 12 月 7 日到期的 4 亿美元债券)中代表超过 50% 投资者的团体于周二写信给佳兆业，称其上月底提出的一项提议是信中称，债券是“不可接受的”。

该要约由佳兆业于 11 月 25 日提出，将把债券换成 2023 年 6 月到期的新票据，但需要 95% 的债券持有人批准。

佳兆业在一份证券交易所文件中警告说，如果要约失败，它可能无法偿还债券，并可能考虑进行债务重组。

这群债券持有人还提出了一个暂缓期——暂时推迟贷款支付——以便为佳兆业“提供喘息的空间”，并缓解市场对潜在违约影响的担忧。

据一位知情人士透露，债券持有人包括 Pimco 和 Ashmore 等大型投资者。

阿什莫尔拒绝置评。Pimco 没有回应置评请求。

佳兆业是最新一家陷入全行业流动性危机的中国房地产开发商，这场危机席卷了全球负债最重的房地产集团恒大。

佳兆业于 11 月在中国大陆最昂贵的住宅物业市场深圳和香港未能兑现其担保的理财产品的付款后，急于通过出售资产筹集现金，这加深了对其履行财务义务能力的担忧。

佳兆业于 12 月 7 日到期的美元债券的交易价格约为每美元 45 美分，自 9 月中旬以来下跌了一半，当时该公司的债务仍接近面值。其在香港上市的股票今年已下跌近四分之三。

“该集团认为，交换要约的条款是不可接受的，这表明该公司不愿考虑更合适、更全面的方法来解决佳兆业目前的短期流动性挑战，”该集团投资者的来信称。

该集团已聘请财务咨询公司 Lazard 为其代表，并提出向佳兆业提供新融资的提议。“这些新的资金提议得到了公司离岸债券投资者的广泛支持，”信中说。

佳兆业没有回应置评请求。